MỘT SỐ VẤN ĐỀ VỀ MÔ HÌNH VAR TRONG NGHIÊN CỨU CÁC CÚ SỐC VĨ MÔ

Tóm tắt

Kể từ khi được Christopher Sims áp dụng lần đầu tiên vào năm 1980, mô hình vector tự hồi quy VAR đã trở thành một công cụ phổ biến trong phân tích hiệu quả chính sách tiền tệ cũng như dự báo các biến số kinh tế xuyên suốt nhiều thập kỷ. Mặc dù vậy, trong thực tiễn, có không ít lần mô hình VAR cho ra những kết quả đi ngược với lý thuyết vĩ thông thường, đặt ra nhu cầu phải xem xét lại một cách kỹ lưỡng bản chất của mô hình VAR nhằm lý giải nguyên nhân của các kết quả kỳ dị thu được. Tổng hợp nhiều công trình về VAR trong những năm gần đây, nhóm nghiên cứu rút ra 3 vấn đề thường mắc phải ở VAR và đề xuất một số khuyến nghị giải quyết để kết quả từ VAR đáng tin cậy hơn.

Từ khóa: mô hình VAR, câu đố giá, cú sốc không cơ bản, giả thuyết đệ quy, cú sốc vĩ mô