Ứng dụng mô hình kinh tế lượng trong dự báo giá chứng khoán

Tóm tắt

Thị trường chứng khoán được coi là một kênh đầu tư hấp dẫn có
thể mang lại tỷ suất sinh lời cao tuy nhiên lại chứa đựng rất nhiều rủi
ro. Giá thị trường của cổ phiếu biến động không ngừng, phụ thuộc
chủ yếu vào cung cầu của chính cổ phiếu đó và xu thế chung của thị
trường. Tìm kiếm giá trị thực và xu thế biến động giá của cổ phiếu
luôn là mục đích mà các nhà đầu tư hướng tới. Do vậy, việc đưa
ra dự báo về xu hướng biến động của giá chứng khoán được coi là
một chiến lược phù hợp cho hoạt động đầu tư chứng khoán trên thị
trường. Một trong số các phương pháp dự báo giá chứng khoán là
dựa trên việc áp dụng mô hình ARIMA trong kinh tế lượng để đưa ra
dự báo cho chuỗi giá chứng khoán. Bài viết đề cập tới cách thức sử
dụng mô hình ARIMA trong việc dự báo giá chứng khoán cụ thể là chỉ
số VN-Index, trên cơ sở đó có thể mở rộng việc dự báo cho các chứng
khoán đang giao dịch trên thị trường chứng khoán Việt Nam